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中国股票市场的二因素模型 The Bi-factor Model of China's Securities Market

标题:中国股票市场的二因素模型 The Bi-factor Model of China's Securities Market
作者:黄兴旺,胡四修,郭军
关键词:资本资产定价模型,𓻦𕰬规模,账面
摘要:参照Fama和French鉴定美国股票市场三因素模型的方法,研究中国股票市场的资产定价模型.在中国股票市场,账面市场效应并不存在,但与规模相关的某种系统风险因素在股票定价中起到了重要作用.由此鉴定出中国股票定价的二因素模型. ...
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